2022年四季度债基回顾:近千只产品赎回超1亿份 这几只竟然超100亿******
中新经纬2月4日电 (薛宇飞)公募基金2022年四季度报告落下帷幕 ,基金份额申赎情况随之曝光 。2022年债券型基金收益下滑明显 ,不少产品接连出现大额赎回,至四季度末 ,情况又是如何呢 ?
据Wind数据显示,2022年四季度,有996只债券型基金的净赎回份额超过1亿份,其中 ,超过50亿份 的产品有38只 ,超过100亿份 的有4只 。从赎回率看 ,四季度赎回率超过50% 的基金有499只 ,一些产品甚至被清仓式赎回 ,规模急剧下滑 。
4只产品净赎回份额超百亿 华夏基金占2只
2022年,债券型基金出现一波赎回潮,引发市场关注。据天相投顾数据显示 ,去年四季度,债券型基金遭遇净赎回高达6581.22亿份 ,占整体基金净赎回份额 的70% ,当期利润则从2022年三季度 的407.48亿元下降到-256.43亿元 。
去年四季度 ,博时富瑞纯债A 、华夏鼎茂A 、国泰利享中短债C 、华夏短债A等4只债券型基金产品 的净赎回份额超过100亿份 ,分别约为176.49亿份 、151.60亿份、102.32亿份、100.71亿份,赎回率分别高达68.27%、73.28%、62.85%、49.87% 。
由于上述4只产品的赎回率较高,导致产品规模均出现大幅萎缩。净赎回规模最大 的博时富瑞纯债A ,由倪玉娟担任基金经理,该产品 的规模在过去几年一路上扬 ,至2022年三季度末升至274.32亿元 。但随着去年四季度债券市场 的大幅波动和分化 ,规模出现断崖式下降,至四季度末降至约84.85亿元 ,较三季度末下降约190亿元 。四季度,该产品 的净值增长率为-1.56%,低于业绩比较基准收益率 的0.02%。
截至2022年四季度末,华夏鼎茂A 、国泰利享中短债C、华夏短债A 的资产净值分别约为66.70亿元 、67.98亿元 、104.36亿元 ,规模降幅都较三季度末超过百亿元 。在去年四季度,上述产品的收益情况不佳,净值增长率分别为-2.25%、0.09%、-0.50%,均低于各自 的业绩比较基准收益率 。
据Wind数据,博时富瑞纯债A 、华夏鼎茂A 、华夏短债A的投资者中 ,机构投资者的占比超过90%,它们在四季度均出现大规模 的净赎回,这在一定程度上印证了去年较多机构投资者赎回止损的情况 。
499只产品赎回率超50% 多只基金清仓式赎回
2022年四季度,债券型基金除了赎回的整体规模较大 ,单只产品 的赎回率也较高。据Wind数据 ,四季度赎回率超过30%的产品有1016只,其中,赎回率超过50% 的有499只 ,超过80% 的也高达143只 ,超过90% 的有82只。
赎回率超过90% 的82只基金中,绝大多数都出现清仓式赎回 ,截至去年四季度末 ,剩余资产净值超过5000万元的产品寥寥无几 。截至2022年三季度末 ,英大安惠纯债E的规模还有9亿元,四季度降为0。中加颐享纯债债券C三季度末 的规模超过10亿元,到四季度末降到了40.48元。
截至2022年三季度末 ,前海联合淳安3年定开债券的规模还在62.19亿元 ,但四季度出现大额赎回 ,根据该产品2022年12月24日的公告 ,截至12月23日,产品扣除赎回确认金额后的资产净值余额低于5000万元,因此决定暂停运作。该产品在四季报中披露,截至四季度末,产品规模仅剩35880.79元 ,当季度,有4位机构投资者对产品进行了清仓 ,分别赎回约25亿份、18亿份 、10亿份、6亿份,合计赎回59亿份 。
清仓式赎回 的产品还有富荣中短债C ,四季度净赎回39.76亿份,赎回率高达97% ,四季度末仅剩1.10亿份,资产净值约9731.19万元。该产品的收益在去年出现大跌 ,过去一年 的净值增长率为-11.52%,这在较为稳健 的债基中不算多见 。富荣基金旗下 的另一只产品——富荣富兴纯债 ,基金份额在去年四季度减少了36.51亿份,赎回率超过90%,份额降至3.78亿份 。根据披露 ,在四季度 ,富荣富兴纯债也存在基金份额比例达到或超过20% 的单一投资者全部赎回所持份额的情况 。
不过,虽然较多债券产品出现净赎回 ,但也有一部分产品实现逆势增长。招商添悦纯债A 的规模一直维持在1-3亿元之间 ,但到2022年四季度 ,净申购额度超过120亿份,参考其过去的投资者中绝大多数都是机构投资者 ,因此 ,应当 是机构投资者对该产品进行了大规模申购。另外,南方恒新39个月定开债A、嘉实稳祥纯债A等都有数十亿元 的净申购 。
基金经理态度谨慎 调整优化仓位结构
对于今后债券型基金的表现,多位基金经理都在2022年四季报进行展望。
博时富瑞纯债A基金经理倪玉娟称,弱现实、强预期的基本格局短期难以改变 。新冠感染人数预计于春节前达峰,但后续是否会有多轮感染还需要提防;地产销售 、拿地到开工 的传导链条尚不通畅 ,地产投资拐点未至;居民预期和信心受到长期抑制,消费能否复苏需要观察。因此,预计2023年一季度经济的复苏进程仍然会有波折,复苏基础并不牢固。流动性方面,在经济完成确定性修复之前,货币政策预计整体仍将维持宽松,DR007向政策利率收敛但中枢仍维持在政策利率下方,此外流动性分层的问题可以会一定程度上缓解 。
倪玉娟表示 ,组合操作上 ,维持中性偏短久期策略 ,保持灵活操作 。当前中高等级信用债具备较高的配置价值 ,信用利差预计修复 ,组合将结合实际流动性环境和预期变化 ,调整优化仓位结构 ,做适度杠杆。
东兴兴利C在去年四季度净赎回超过86亿份 ,基金经理司马义买买提在四季报中称 ,下一季度,将继续以“低回撤”为配置目的,关注市场 的波动性 ;以充裕的流动性等待债券市场的资产配置机会,保持“进可攻 、退可守”的投资风格。
景顺长城景颐双利A由董晗、李怡文 、郭杰担任基金经理,他们在四季报中称,总体上看 ,对2023年国内经济的情况保持乐观 。因此,从中期看 ,经济见底回升会带动利率中枢上移 ,维持对债券的谨慎观点。股票方面 ,当前A股估值已处于相对历史低位,仍维持对股票市场相对乐观 的态度 ,后续重点关注疫情发展以及经济恢复情况 ,结构上将重点配置受益于国内宏观经济景气程度回升 的个股和行业,以及竞争优势明显 、景气程度可持续的高端制造业等 。
(文中观点仅供参考 ,不构成投资建议 ,投资有风险 ,入市需谨慎。)
东西问·速读丨胡润 :外企对在中国进行新投资仍有浓厚兴趣******
中新社北京1月19日电 (记者 彭大伟 李金磊)当前,中美关系遭遇冲击,徘徊在建交后 的低谷。但美对华实际投资并未遭遇“冰冻” 。
中国商务部1月18日公布的数据显示,2022年中国实际使用外资金额12326.8亿元人民币,按可比口径同比增长6.3%,折合美元为1891.3亿美元 ,同比增长8%。
“数据表明 ,外国企业对投资中国依然有浓厚 的兴趣。”《胡润百富》创刊人和首席研究员胡润近日在中新社“东西问·中外对话”栏目中说。
胡润表示,以在中国 的外资及港澳台企业百强为例,这些公司在中国大陆经营 的时间平均是57年 ,平均“年龄”91岁。大概有15到20家公司在中国经营超过100年 。
资料图:上海洋山深水港 。中新社记者 田雨昊 摄在他看来 ,这些公司有非常长期的战略 ,中国对它们来说是重要市场。它们在这里增加价值 ,也作出贡献。
“让我印象最深刻的 是这些公司 的长期投资和长远眼光。”胡润说 ,这不 是“我在这里赚个快钱然后拍拍屁股就走” 的问题,有些公司 是这么做 的 ,但这些百强公司不 是这样。
上海美国商会会长郑艺也认为 ,美国公司会继续视中国为首要战略市场 。美国商会 的成员已经在这里做了很多年生意 ,在中国进行长期投资,也为中国 的发展作出贡献 。这已不仅仅是全球供应链的一部分 。
“中国市场潜力很大 ,所以它们在这里有很好的销量表现 。外国投资对中国市场仍感兴趣 。”郑艺说 。(完)
(文图 :赵筱尘 巫邓炎) [责编 :天天中] 阅读剩余全文() |